🚀 БРИКС как альтернатива мировой экономике

- Цель: Создать систему, свободную от санкций и барьеров.

- Потенциал: 40% мирового населения, 35% + глобального ВВП.

- Ресурсы:

— 45% запасов нефти и газа (Россия, Саудовская Аравия, ОАЭ).

— 40% зерна (Россия, Бразилия, Индия).

Относительно давно не покупал, сегодня решил половина LQDT продать и совершить покупку …..

И не я один сегодня продавал LQDT😀

Валовой внутренний продукт (ВВП) — это 💰 суммарная стоимость всех товаров и услуг, произведенных в стране за год. Но так ли он объективен?

Недавно случайно узнал и никогда не задумывался об этом …..

Поговорим о роли ЦБ в экономике. Какие компромиссы приходится делать и как это отражается на курсе рубля, инфляции и наших прогнозах.

При IMOEX 2840 слежу за:

$WUSH 172 $X5 3252 $LKOH 6440 $PLZL 1798 $ROSN 434 $YDEX 4076 $GAZP 138 $SBER 304 $POSI 1226 $LENT 1430 $HEAD 3120 $T 3071 $MDMG 992 $NMTP 9,2 $NVTK 1138

Ранее писал что готов докупать акции на уровне

IMOEX 2600-2650 (снижение -8,4%)

🎯 цены которые мне интересны для покупки

- LKOH (Лукойл) | Текущая цена: 6 440 ₽

— Цель: 5 800–6 000 ₽

— Снижение -9,9%

- PLZL (Полюс) | Текущая цена: 1 798 ₽

— Цель: 1 550–1 650 ₽

— Снижение -13,8%

- ROSN (Роснефть) | Текущая цена: 434 ₽

— Цель: 380–400 ₽

— Снижение -12,4%

- SBER (Сбербанк) | Текущая цена: 304 ₽

— Цель: 270–280 ₽

— Снижение -11,2%

- T (Т-Технологии) | Текущая цена: 3 071 ₽

— Цель: 2 700–2 800 ₽

— Снижение -12,1%

- YDEX (Яндекс) | Текущая цена: 4 076 ₽

— Цель: 3 500–3 700 ₽

— Снижение -14,1%

- GAZP (Газпром) | Текущая цена: 138 ₽

— Цель: 120–125 ₽

— Снижение -13%

- NMTP (НМТП) | Текущая цена: 9,2 ₽

— Цель: 8 ₽

— Снижение -13%

📉 Почему попытки вернуть фиксированный валютный курс или привязать деньги к золоту, нефти — это путь в тупик.

❌ фиксированный курс — утопия?

1. Исторические провалы:

— Крах Бреттон-Вудской системы, когда доллар перестал быть привязанным к золоту.

— Кризис британского фунта: Джордж Сорос играл против Банк Англии, фиксированного курса.

2. Современные реалии:

— Глобальная экономика слишком взаимосвязана. Платежный баланс стран постоянно меняется, и жесткая привязка валюты приводит к резким переоценкам, спекуляциям и кризисам.

— Россия потратила в 2014 году при попытки удерживать ₽ в «коридоре» , значительную часть резервов.

. 🛢️ Привязка к ресурсам: Почему не работает?

1. Нефть, газ, уголь:

— Цены на сырье волатильны (вспомните 2020 год, когда нефть ушла в минус). Привязка к ним делает курс непредсказуемым.

— Экономики стран слишком разные и находятся на разных этапах развития.

2. Биткоин:

— Криптовалюта колеблется на 10–20% в день. Это нестабильный «якорь» для национальной валюты.

— Ни одна страна не рискует использовать биткоин как резервный актив из-за регуляторных и технических рисков.

3. Золотой стандарт:

— Чтобы привязать рубль к золоту, нужна стабильная денежная масса и инфляция. Но сегодня ЦБ должен гибко управлять ставками, чтобы реагировать на кризисы.

🇷🇺 Фиксированные курсы и привязки к ресурсам — пережиток прошлого.

Современная экономика требует гибкости. Рубль, несмотря на внешние вызовы, остается стабильным благодаря бюджетной дисциплине:

- Правительство избегает резкого роста расходов, несмотря на геополитику.

- Нацпроекты финансируются без «включения печатного станка».

- Плавающий курс рубля работает как «амортизатор». что поддерживает бюджет.

Делюсь планом управления на 2025 год. Акцент — на ликвидности и стратегической ребалансировке. Никаких эмоций, только правила.

На данный момент ПИФы (из акций, облигаций валютных и рублевых) 2 720 000 ₽

Из которых в качестве ликвидности выступают:

- ПИФ облигационный 454 800 ₽ 16,6%

- ПИФ валютные облигации 139 000 ₽ 5%

В качестве инвестиционного:

- ПИФ смешанный 922 000 ₽

- ПИФ хэджфонд 1 202 000 ₽

для ПИФов:

- Не продавать, только докупать при достижении #IMOEX 2500–2600 за счет ПИФов «ликвидности».

Брокерский счёт: 1 362 000

Акции 480 000 ₽ 35,24%

Валютные облигации 528 000 ₽. 38,76%

Фонд LQDT 353 000 ₽. 25,9%

📈 План действий на 2025:

1. Пополнение брокерского счета

- Ежемесячно: пополнять +200 000 ₽ → фонд LQDT

2. Валютные облигации

- Докупать: Если курс доллара 75–78 ₽.

- Частично фиксировать прибыль: При курсе 95+

3. Акции

- Докупать: При #IMOEX 2600 → вложить 50% средств из LQDT.

- Догрузить: При IMOEX 2400–2500 → потратить оставшиеся 50% LQDT.

📌 Логика стратегии

1. Ликвидность — прежде всего:

- LQDT и рублевые/валютные ПИФы позволяют быстро реагировать на рыночные возможности.

2. Усреднение цены:

- Покупка акций на просадках индекса #IMOEX снижает риски и повышает потенциальную доходность.

3. Валютный хедж:

- Долларовые облигации защищают от резких движений рубля.

4. При улучшении ситуации и если не будет данных просадок, и цены на акции будут уже переоценены, то буду покупать ОФЗ.

В следующем посте напишу про то, какие акции мне интересны и по каким ценам я готов буду их добирать в портфель.

Сегодня расскажу, как выглядит мой брокерский счет в 2025 году. С начала года прибыль 110 000 ₽

(На начало года счёт был 800 000 ₽ и постепенно пополнялся)

- основная прибыль была от роста акций в начале года и покупки ОФЗ, незначительная прибыль от участия в первичных размещениях корп облигациях и спекулятивной торговлей акциями)

Состав портфеля (1 267 658 ₽)

1. По типам активов

Акции 485 167 ₽ 38,27%

Облигации в валюте $ 529 083 ₽ 41,74%

Фонд (LQDT) 253 371 ₽ 19,99%

2. По валютам

Рубли. 738 575 ₽ (58,26%)

Доллары. 529 083 ₽ (41,74%)

Валютные облигации куплены по курсу 84

📝В следующем посте расскажу про дальнейшую стратегию управления брокерским счётом и ПИФами

Расскажу о своем опыте инвестиций в разные паевые фонды. Цель: диверсификация и поиск баланса между риском и доходностью. Спойлер: не всё пошло по плану, но эксперимент продолжается.📈

1. ОПИФ «Рублевые облигации»

Стратегия: Консервативная.

— Вложения: 400 000 ₽ (06.02.2025).

— Доходность: +55 349 ₽ (+13.8% за 3 месяца) ✅.

Почему сработало:

- Фонд вкладывал в ОФЗ и корпоративные облигации с надежным рейтингом.

- Ожидания снижение ключевой ставки ЦБ в 2025 подняли цены облигаций.

- Комиссия УК (1.5% от СЧА).

2. ОПИФ «Валютные облигации»

Стратегия: Умеренная.

— Вложения: 140 000 ₽ (21.03.2025).

— Доходность: +1 377 ₽ (+1%).

-- Для валютных облигаций нужен горизонт от года.

3. ОПИФ «Смешанный»

Стратегия: Диверсификация (акции + облигации + валюта).

— Вложения: 1 000 000 ₽ (июнь 2024 – февраль 2025).

— Результат: -70 000 ₽ (-7%) ❌.

Причины провала:

- Волатильность акций в 2024: фонд не смог хеджировать падение.

- Комиссия УК (3% от СЧА).

- Покупки на пиках рынка ( в июне 2024).

---

4. ИПИФ «Хэджфонд»

Стратегия: Агрессивная (спекуляции и часть инвестиционного портфеля).

— Вложения: 1 300 000 ₽ (декабрь 2024 – март 2025).

— Основная часть фонда куплена в удачный момент времени 03.12.24

— Результат: -90 000 ₽ (-6.9%) ❌.

Ошибки.

- Спекуляции принесли убытки из-за непредсказуемой геополитики.

- фонд не смог хеджировать падение рынка акций.

- докупал фонд, когда рынок восстановился

📌 Главные выводы

1. Комиссии УК за управление ПИФ приемлемы.

2. Время входа решает. Покупка паев на локальных максимумах (июнь-июнь 2024) усилила просадки.

3. Консервативные ПИФы надежнее. Облигации дали +13.8%, за 3 месяца, а агрессивные стратегии провалились.

4. Горизонт для валютных инструментов от года.

5. Общий результат - 100 000 ₽ (-3,5%)
6.Из ПИФов не выходил, пока все устраивает.

Делюсь итогами года, две стратегии высокорисковая и относительно консервативная

принесли общую доходность в 56%