T
T-MOEX
Описание
ТКС холдинг — холдинговая компания, занимающаяся розничными банковскими операциями в России через дочернюю ком...
Вчера индекс Мосбиржи вырос на 1%:
Утром до основной сессии индекс доходил почти до 2650, во многих бумагах ещё раз прошли маржинколлы и это очистило рынок и могло потенциально поставить дно до заседания ЦБ
Трамп, по классике, грозит санкциями на РФ, мол, они у него на столе, но не решается: Россия прямо говорит, что это будет анти знаком намерений США. Поэтому дальше угроз дело не идет, на этом и отскочили.
Ну и, что важно, США получили мирный меморандум от Киева и ждут российский => дальше может последовать встреча.
События РФ сегодня:
1. Белуга и Интер РАО: рассмотрят рекомендованный дивиденд 25р и 0,3537565 соотвественно
2.СД у озон фармы
3.Европлан и хендерсон: отчет за 1кв и апрель соответственно.
Акции:
1)Ренессанс: лови валютного лося!
Компания отчиталась за 1кв:
-Премии: 40,8 млрд руб. (+22,6% г/г)
-ЧП: 2,5 млрд руб. (-15,5% г/г)
Отчет скорее нейтральный, кв/кв есть небольшое замедление, но на таком рынке держатся + в прошлом году есть эффект высокой базы из-за M&A.
Потеряли 4,4 млрд руб. на валютной позиции (доля портфеля в валюте ~20-27 млрд руб)
Портфель вырос на 5,4% (в 5 раз слабее средней динамики 2024г из-за тяжелого рынка).
Доля облигаций ~70%, в прошлом году выплатами по купонам получили 25,5 млрд руб. + в случае базового сценария снижения КС - 77% от портфеля начнет переоценку = основная ставка сидеть в акции на на 2ПГ.
Forward P/E при базовом прогнозе = 5: выглядит как идея, которая раскроется к концу 2025г, рост рынка около ~65% г/г, тоже неплохо поддерживает.
У 105 руб. на акцию очень дешево, держу 5% и вижу апсайт 50%+ к концу года.
2)Ростелеком: давай потом…
РТК-ЦОД и ГК Солар планируют выпустить на IPO при ставке 10%.
Базово жду такую ставку к 2ПГ 2026г
Идея немного сбилась:
-ND/EBITDA = 1,9
-Рентабельность EBITDA = 38%
-Процентные расходы = ~23% EBITDA
На обслуживание долга отдают большую часть пирога, с конца 2024г нарастили чистый долг на 6,7% (за 2024г рост составил 18,5%) - шансы на доп. эмиссию немного растут.
Идея немного подпортилась, но все же это актив стоящий 2,5 EV/EVITDA и способный зарабатывать много на более низкой ставке.
Основной вопрос в том, сколько смогут терпеть такие процентные расходы: вижу допку, если летом ставку не снизят (но это маловероятно, поэтому 2% в портфеле держу)
3)Мечел: как там долг?
Договорились о реструктуризации долга, 35 млрд руб. смогли отложить на 2027-2030 год, но проблемы это не решает, поэтому всерьез обсуждается процесс банкротства.
Для бизнеса это процесс оптимизации, смена руководства и т.д., текущий владелец судя по всему не заинтересован в исправлении ситуации (всплыл факт о продажах за границу вдвое ниже рыночных) - для бизнеса возможная резолюция, для котировок нет: процесс осуществления хоз. деятельности может остановиться пока будет идти реструктуризация.
Долги никуда не уйдут, их отсрочат + банки могут взять в свою пользу часть активов (ту же долю в бизнесе) = его восстановление.
Держусь подальше, тут можно шортить задерги.
4)Т-технологии: крутые инвестиции
В рамках передачи акций от ЗПИФ завладели долей в 5% Яндекса = 9% от капитализации самой компании, причем ниже рынка. Меня такое радует:
Я верю в цель менеджмента роста ROE к 50% за счет таких крутых действий.
Т-банк стоит 6 прибылей, наверное одна из топ идей остается, как и стабильный Яндекс.
Итоги:
Сегодня в 19 часов выйдут одни из центральных данных по инфляции: предпоследние перед заседанием. Индекс инфляции Сбербанка уже дает неплохой сигнал: жду в районе 0,04-0,06.
В остальном, ищем локальные идеи, сохраняем риск-менеджмент и помним, что это время мы в будущем будем вспоминать с улыбкой на лице (надеюсь) - рынок истеричный!
Отличной среды, друзья!
$T Бумага Т-Технологии уверенно пробила верхнюю границу своего предыдущего диапазона, что сигнализирует о продолжении восходящего тренда. Сейчас целевой ориентир — уровень сопротивления на отметке 3332 пунктов. Именно туда, по моим ожиданиям, и направится цена в ближайшей перспективе 📈
Важно отметить сильную поддержку в районе 2900 — именно за этим уровнем разумно разместить стоп-лосс, чтобы ограничить возможные риски 🔐
Если взглянуть на график более детально, можно заметить признаки перекупленности по индикатору RSI. Это может привести к краткосрочной коррекции — с высокой вероятностью цена сначала протестирует уровень 3100 как локальную поддержку 🔄📉
Такой откат может стать хорошей точкой входа перед новым импульсом вверх к нашей целевой отметке. Главное — сохранять хладнокровие и действовать по плану 😉
📍 Цель — 3332
🛡 Поддержка — 2900 (зона для стопа)
🔄 Ожидаемая коррекция — до 3100
📈 Потенциал движения — сохраняется
Следим за динамикой, не забываем про управление рисками и даем тренду делать своё дело! 💼📊
Когда я только начинала инвестировать (а было это примерно в мезозое), то не знала о фондовом рынке абсолютно ничего. Поэтому считала нормальной идеей покупать акции компаний, чья продукция мне нравится. Типа если продукт качественный- то и акции должны быть прибыльными. Тогда мой портфель состоял из запрещенного сейчас Facebook, Сoca Cola и Alibaba .Что-то в этом есть, конечно.
За прошедшие годы на фондовом рынке я научилась и отчеты компаний смотреть, и с новостным фоном работать. Но как-то так получается, что в повседневной жизни я выбираю те компании, чьи акции лежат в моем брокерском портфеле. Если есть возможность выбора заправки — это будет Лукойл $LKOH или Татнефть $TATN . Если речь зайдет о банке — Т $T или Сбер $SBER . Не знаю, как это работает, но бессознательно мне кажется, что своим выбором я, как акционер, способствую росту компании.
Идея, когда компании делают клиентов своими акционерами , мне кажется очень классной — и лояльность повышается, и допсервисы можно продать. Таких кейсов пока немного, но они заслуживают внимания.
Х 5$X5 объявил, что подарит в мае первым 10000 покупателям, совершившим покупки в Перекрестке или Пятерочке на сумму от 20000 рублей (накопительно) по одной своей акции.
Есть допусловия, но вполне себе выполнимые — карта лояльности, подписка, открытый брокерский счет у красного брокера. Конечно, для компании с квартальной выручкой 1 трлн рублей это очень скромно, но с чего-то ж надо начинать. Особенно хорошо эта активность зайдет тем, кто никогда брокерского счета не имел — в июне бесплатно получит акцию, а в июле на нее еще и приличные дивиденды капнут.
Так что если вы — лояльный клиент Х5, то грех не воспользоваться аттракционом неслыханной щедрости. Все подробности тут : https://x5club.ru/X5days
#новичкам #новости #ритейл #халява
Сохраняйте, следите, тестируйте
