➡️С 20 мая на Московской бирже можно будет торговать фьючерсами на кофе сорта арабика – один из самых популярных сырьевых товаров на мировых рынках.

➡️Для бизнеса это возможность хеджировать риски, а для трейдеров - зарабатывать на волатильности кофейных цен.

💼Основные параметры контракта:

🟣Код: COFFEE (KC)

🟣Котировка: $ за 1 фунт

🟣Лот: 10 фунтов (~3100 ₽)

🟣Исполнение: 5 раз в год (февраль, апрель, июнь, август, ноябрь)

🟣Тип: расчётный (без поставки кофе)

☕️ Кофе бодрит не только вас:

• Кофе – высоковолатильный актив, его цена выросла на 70% в 2024 году и сейчас находится около исторических максимумов.

• Дефицит поставок из-за плохой погоды в Бразилии и других странах-производителях является основной причиной такого ценового скачка.

☕️ Кофейная история и факты:

🟣Те самые "кофейные зерна" — на самом деле семена внутри плода-ягоды, похожей на вишню. После сбора их очищают, ферментируют и сушат, прежде чем они станут товаром на бирже.

🟣Первый в мире кофейный контракт был заключён в Константинополе ещё в 1554 году.

🟣А современные фьючерсы на кофе торгуются с 1882 года, когда на нью-йоркской бирже появились первые стандартизированные контракты.

🟣Современный мировой рынок кофе оценивается в $100+ млрд, а ежедневно в мире выпивают около 2,25 миллиарда чашек этого напитка !

🟣Бразилия производит около 40% всего кофе арабика.

☕️ Готовы делать ставки на кофейный рынок ?

Коллективное финансирование малого бизнеса становится популярной альтернативой банковским вкладам.

➡️Но какие риски скрываются за высокой доходностью ?

🎙 В новом выпуске:

1️⃣ Просто о сложном: как пекарня на остановке может получить финансирование от обычных людей.

2️⃣ Доходность: как инвесторы могут зарабатывать до 29% годовых.

3️⃣ Кто вкладывает: портрет инвестора — от новичков до профессионалов.

4️⃣ Тренды: перспективы рынка в условиях экономических изменений.

5️⃣ Советы эксперта: как снизить риски и выбрать надёжные проекты.

🎙 Это и многое другое мы обсудили с Еленой Богдановой, руководителем департамента по работе с инвесторами Lender Invest, в нашем ➡️подкасте⬅️

---
📱ВКонтакте

💻RUTUBE

Подборка выпусков облигаций без оферты и амортизации.

С 1 сентября 2025 года в России вступит в силу новый закон о "периоде охлаждения" при оформлении потребительских кредитов.

➡️Это значит, что после подписания кредитного договора заемщик не получит деньги сразу — будет пауза, в течение которой можно передумать и отказаться от кредита без последствий.

🤔 Что такое «период охлаждения» ?

🟣Это установленный законом интервал времени между моментом подписания договора и фактическим перечислением средств заемщику.

Цель — дать человеку время спокойно всё обдумать, без давления со стороны банка, рекламы или мошенников.

🕒 Как работает:

🟣 Сумма кредита от 50 000 до 200 000 рублей — деньги будут доступны не ранее чем через 4 часа;

🟣 Сумма выше 200 000 рублей — не ранее чем через 48 часов.

Во время этого периода можно отказаться от кредита. Никаких штрафов, комиссий или негативных последствий для кредитной истории не будет.

🚫 Кого это не касается:

🟣Ипотека, автокредиты, образовательные и рефинансирующие займы;

🟣Займы до 50 000 ₽;

🟣Кредиты с поручителями/созаемщиками;

🟣Ситуации, когда человек оформил кредит лично в магазине или офисе (без дистанционного взаимодействия).

✅ Плюсы нововведения:

🟣 Защита от мошенников, особенно в онлайн-займах;

🟣 Возможность передумать и отказаться от необдуманного решения;

🟣 Снижение числа спонтанных и ненужных кредитов.

⚠️ Возможные минусы:

🟣 Неудобство для тех, кому срочно нужны деньги — придется ждать;

🟣 Дополнительная нагрузка на финансовые организации, которые должны перестроить процессы;

🟣Риск того, что клиенты будут массово оформлять кредиты «на всякий случай», а потом отказываться.

Новый порядок возможно сделает рынок кредитования более прозрачным и безопасным — особенно для тех, кто не силен в юридических тонкостях или сталкивается с давлением со стороны третьих лиц.

💬Как вы думаете, поможет ли «период охлаждения» защититься от мошенников, которые могут навязывать кредиты в спешке ?

💸😈 Вредный совет:

"Зачем ставить стоп-лоссы если маркетмейкер всё равно их снесёт ?"

Настоящие профи держат позиции до победного !

🧐 Шутки в сторону:

• Без стопов даже одна неудачная сделка может уничтожить весь депозит.

• Эмоции могут заставить вас держать убытки "в надежде на отскок".

• Рынок не обязан возвращаться к вашей цене входа.

✅ Что делать вместо этого:

• Всегда рассчитывайте риск/прибыль (для новичков 1/3 оптимально).

• Тестируйте уровни стопов на исторических данных.

• Если тейки стоят "лесенкой", перемещайте стопы в сторону безубытка (и дальше) на размер каждого "схватившегося" тейка.

⚠️ Важно отметить:

Стоп-лоссы помогают минимизировать убытки, но не гарантируют точное исполнение по указанной цене. При резких движениях рынка возможно проскальзывание, когда ордер исполняется по менее выгодной цене.

👍Стоп-лосс — это не признак слабости, а профессиональный инструмент.

Аналитик Газпромбанк Инвестиции Андрей Ванин раскладывает по полочкам, что происходит с экономикой, ставками и рынком акций.

• Без шумихи и паники — только здравый смысл и реальная логика.

🟣Почему сильные компании растут неохотно, а инвесторы бегут в депозиты ?

🟣Как Трамп меняет глобальную торговлю, а Центробанк — поведение россиян на рынке ?

🟣А также что стоит за высокой волатильностью и почему те, кто "не выдержал и зафиксировал убыток", потом чаще всего жалеют об этом ?

•Этот выпуск — как холодная голова в горячем рынке, в нем — это и многое другое.

Не пропустите, включайте свежий ➡️эпизод⬅️ прямо сейчас !

---
📱ВКонтакте

💻RUTUBE

В этот день мы отдаём дань уважения тем, кто сражался за нашу страну и будущее, в котором мы сегодня живём, трудимся и инвестируем.

Сегодня — день памяти, гордости и уважения.

9 Мая — это больше, чем просто дата. Это напоминание о том, как много значит свобода, и какой ценой она достаётся.

🫡Результат их подвига — это главный актив, который мы получили в наследство.

😌 Мы верим:

🔘 что память должна быть такой же устойчивой, как и надёжная стратегия.

🔘 что мужество и дальновидность — качества, актуальные не только в боях, но и в жизни,

🔘 что свобода — начинается с ответственности и понимания ценностей.

🙏 О чём важно вспомнить и к чему стремиться:

🟣Что мир должен быть в центре наших стремлений.

🟣Разумность и дальновидность — надёжная основа любой стратегии, как инвестиционной, так и жизненной.

🟣А уважение к прошлому даёт силу уверенно строить будущее.

🤝 Мы желаем вам:

🟡 Мира — в стране, в голове и в портфеле,

🟡 Спокойствия и уверенности в завтрашнем дне,

🟡 Сил двигаться вперёд с умом, уважением к прошлому и верой в лучшее будущее.

🕊 Сохраняем память. Ценим мир. Строим будущее — с благодарностью к тем, кто его защитил.

🎖С Днём Победы ! 🎖

С уважением,

Команда 💰БАЗАР

➡️Несмотря на высокие ставки, массовых дефолтов не наблюдается, в отличие от кризисов 2008 и 2014 годов, когда рост ставок неизбежно приводил к их возникновению.

➡️Что позволяет компаниям продолжать обслуживать свои долги ?

Три главных фактора устойчивости:

1️⃣ Доступ к ликвидности

Профицит денежной массы и готовность банков к реструктуризации помогают компаниям рефинансировать обязательства. Развитие рынка высокодоходных облигаций привлекло частных инвесторов, добавив ликвидности.

2️⃣ Минимум валютных рисков

В отличие от кризисов 2008 и 2014 годов, когда дефолты провоцировал обвал рубля, сейчас большинство займов номинировано в национальной валюте.

3️⃣ Гибкость бизнес-моделей

Компании научились перекладывать часть расходов на потребителей через цены, оптимизировать издержки и использовать государственные меры поддержки.

📉 Ключевые риски:

🗣Высокие ставки.

Если ЦБ не начнет смягчать политику, давление на бизнес усилится. В группе особого риска:

• Компании с облигациями-флоатерами и кредитами с плавающей ставкой

• Представители МСП без доступа к льготному финансированию

🛢 Угроза нефтяного шока

Российская экономика остается зависимой от сырьевого экспорта. Падение цен на нефть может:

• Ухудшить финансовое положение экспортеров

• Создать давление на рубль

• Ограничить бюджетные возможности поддержки бизнеса

⚖️ Неэкономические вызовы

• Иски о национализации (как в случаях с "Домодедово" и "Борцом") создают непредсказуемые юридические риски

• Новые санкционные ограничения могут затруднить доступ к заемным ресурсам

• Изменения регуляторной среды способны повлиять на условия рефинансирования

Рынок облигаций избегает дефолтов несмотря на высокие ставки. Компании умело перекладывают расходы в цены и используют льготное финансирование. Главные риски - сохранение ставок и падение нефти. В случае усугубления ситуации, первыми будут страдать застройщики и малый бизнес.

💬Как вы считаете, какое будущее ждёт рынок облигаций в течение года ?

➡️Средняя максимальная ставка по вкладам в топ-10 банках (Сбер, ВТБ, Альфа-Банк и др.) в конце апреля снизилась до 19,79% годовых (–0,25 п.п.).

➡️Это первое снижение ниже 20% с октября 2024 года.

📉 Динамика ставок по срокам вкладов (изменения за апрель):

✔️ До 3 месяцев → 18,54% (–0,04 п.п.)

✔️ 3–6 месяцев → 19,10% (–0,12 п.п.)

✔️ 6–12 месяцев → 19,26% (–0,15 п.п.)

✔️ Свыше года → 17,87% (–0,04 п.п.)

▫️ Пик средней ставки по вкладам был в декабре 2024 — 22,28%.

▫️ Снижение началось в феврале 2025, когда ставки опустились ниже ключевой.

🏦 Как изменились условия в топ-банках после апрельского решения ЦБ ?

▪️ ВТБ снизил ставку по вкладу «Новое время» (6 мес.).

▪️ Газпромбанк и Почта Банк понизили доходность по большинству депозитов.

▪️ ПСБ и МКБ также скорректировали ставки в сторону уменьшения.

💡 Что делать вкладчикам ?

1️⃣ Закрепить текущие ставки — пока ещё можно найти вклады до 20%, но тенденция на снижение.

2️⃣ Диверсифицировать сбережения — часть средств перевести в долгосрочные депозиты, часть — в инвестиции (облигации).

3️⃣ Следить за спецпредложениями — банки могут временно повышать ставки, но на особых условиях.

📊 Что выбирают россияне (по данным Россельхозбанка):

🔹 45% россиян хранят деньги на накопительных счетах (гибкость + процент).

🔹 30% — на депозитах (выше доходность, но меньше ликвидность).

🔹 6% используют инвестиции (акции, облигации).

📌Снижение ставок по вкладам вероятно продолжится, особенно если ЦБ начнет смягчать денежную политику. Сейчас - хорошее время зафиксировать доходность по вкладам.

💬Кроме банков из топ-10, где вы ещё видите снижение ставок ?

💸😈Вредный совет:

Дивидендный гэп — лучший момент для шорта !

Акция упадёт ровно на размер выплат — вот она, быстрая прибыль !

🧐 Шутки в сторону:

• Вы заплатите сумму дивидендов владельцу акций.

• После налогов и комиссий останетесь в минусе 💸.

• Цена может вообще не упасть, как ожидалось и в случае быстрого отскока окажетесь в ещё больших убытках при закрытии позиции.

✅ Что делать:

• НИКОГДА НЕ ВСТАВАЙТЕ В ШОРТ ПЕРЕД ДИВГЭПОМ !!!

• Если хотите сыграть на дивидендных качелях, анализируйте историческое поведение акции после дивидендов и фактическое состояния рынка.

• Перед любой сделкой, всегда делайте пробный расчёт с учётом всех издержек.

💬 Есть ли у вас "особые" дивидендные стратегии ?

➡️Знаете ли вы, что облигации существуют уже больше 4000 лет ?

🔍 Как появились первые облигации ?

🟣Первые долговые обязательства датируются 2400 годом до н.э. в Месопотамии и оформлялись на глиняных табличках. Люди брали в долг зерно или скот, а поручитель гарантировал возврат.

🟣В Венеции в 1100-х годах власти вместо налогов ввели принудительные займы — так появился прообраз современных облигаций и вторичный рынок.

Российская история облигаций

🟣В 1769 году Екатерина II выпустила первые государственные облигации для финансирования Русско-турецкой войны.

После победы Россия не только расплатилась с инвесторами благодаря турецким контрибуциям, но и получила Крым.

🟣Однако в 1918 году большевики отказались от долгов царского правительства — важный урок о рисках инвестиций.

💡 Облигации сегодня

Сейчас купить облигации можно в пару кликов через приложение. Они часто выгоднее вкладов, а выбор огромен: от надёжных ОФЗ до корпоративных бумаг.

💬 Как вы думаете, что было надежнее: древние глиняные облигации или современные цифровые ?

➡️С 28 апреля Национальный клиринговый центр (НКЦ) разрешил внебиржевые сделки с 127 иностранными ценными бумагами, включая акции Apple, Microsoft, Tesla, NVIDIA и других. Также в списке — 19 ETF от FinEx.

➡️Эти бумаги были заблокированы с весны 2022 года из-за санкций.

👉 Ключевые особенности торгов:

🟣Доступность:

•Квалифицированные инвесторы могут покупать и продавать.

•Неквалифицированные — только продавать.

•Валюта: Расчеты только в рублях.

🟣Режимы торгов:

Oсновная торговая сессия в режимах: акции Т+, MTQR («Стакан Т+1»)

В этом режиме могут торговаться только ценные бумаги, не имеющие листинга на бирже.

🟣Ограничения:

•Запрещены шорт-сделки и маржинальная торговля.

•На ИИС покупка недоступна.

•Дивиденды облагаются налогом 30% без льгот.

⚠️ Внимание: налог на материальную выгоду !

•Если вы покупаете бумаги на внебирже дешевле их рыночной стоимости, налоговая считает разницу вашим доходом и берет 13% (или 15% для резидентов/30% для нерезидентов) сразу.

🟣Пример с NVIDIA:

•Официальная цена: $107 (≈ 8 827 ₽ по курсу ЦБ).

•Цена на внебирже: 4 500 ₽.

•Разница: 4 327 ₽ → налог 13% = 562 ₽ с каждой акции.

🤔 Что это значит ?

•Вы платите налог сразу при покупке, даже если бумаги останутся заблокированными.

•А если их разблокируют — снова заплатите 13% при продаже.

🚨 Риски:

•Низкая ликвидность — цены очень сильно отличаются от зарубежных.

•Санкции — шансы на разблокировку абсолютно неочевидны.

⚠️Торги дают возможность продать активы, но покупка сопряжена с дополнительными налоговыми расходами.

💬 Как вы считаете, это способ хоть как-то вернуть замороженные деньги или очередная песочница для брокеров ?

➡️Скоро долгожданные майские каникулы, а значит, стоит заранее узнать, когда можно торговать, а когда биржи будут отдыхать.

📆 График выходных в мае 2025

🔹 1–4 мая – выходные (Праздник весны и труда)

🔹 5–7 мая – короткая рабочая неделя

🔹 8–11 мая – выходные (День Победы)

🔹 С 12 мая – обычный режим работы

📌 Московская биржа

❌ Не работает: 1 и 9 мая

✅ Работает с нюансами:

🟣2 и 8 мая – торги на фондовом, срочном, валютном рынках и рынке драгметаллов

🟣3–4 и 10–11 мая – дополнительные сессии выходного дня (расчеты T+1)

🟣5–7 мая – обычный режим

После 12 мая биржа возвращается к стандартному графику.

💬А вы уже решили как провести майские с пользой ? 😏😗

➡️Облигация (или бонд от англ. Bond) — это долговая ценная бумага. Покупая её, вы одалживаете деньги эмитенту (государству, компании или банку), а он обязуется вернуть вам сумму с процентами в установленные сроки.

🤔 Как это работает ?

•Вы покупаете облигацию — даёте деньги в долг.

•Эмитент выплачивает вам купонный доход (проценты) и в конце срока возвращает номинальную стоимость.

•Облигации торгуются на бирже, их цена зависит от ставок, надёжности эмитента и срока погашения.

➕ Плюсы:

✅ Предсказуемый доход

✅ Меньше рисков, чем у акций

✅ Высокая ликвидность (можно продать на бирже)

➖ Минусы:

⚠️ Доходность обычно ниже, чем у акций

⚠️ Есть риск дефолта (если эмитент не сможет платить)

⚠️ Инфляция может "съесть" прибыль

💡Облигации — это консервативный инструмент для стабильного дохода и защиты капитала. Они помогают диверсифицировать портфель и снизить риски.

📌 Кому подойдут ?

Тем, кто хочет получать пассивный доход с минимальными рисками.

Инвесторам, которые ищут баланс между надёжностью и доходностью.

💬А вы уже инвестируете в облигации ?

Если да, то какие предпочитаете:

•Государственные (ОФЗ) •Корпоративные •Муниципальные.

Делитесь мнением в комментариях 😏

➡️По данным апрельского опроса «инФОМ» для Банка России, инфляционные ожидания населения на год вперёд выросли до 13,1%.

🧮Это первый рост с начала года:

•январь — 14%

•февраль — 13,7%

•март — 12,9%

•апрель — 13,1%

Параллельно с этим снизилась оценка текущей инфляции — до 15,9% (-0,6 п.п. к марту).

Интересно, как изменились ожидания у разных групп:

💰 У респондентов со сбережениями инфляционные ожидания выросли с 11% до 12,4%

📉 А у тех, кто без сбережений, наоборот, снизились с 15,1% до 13,9%

🧾 По фактическим данным:

•У «без сбережений» оценка наблюдаемой инфляции снизилась до 17,4%

•У «со сбережениями» — выросла до 14,2%

🏦 Что делает ЦБ :

ЦБ пока держит ключевую ставку на историческом максимуме — 21%. Последнее заседание (21 марта) не принесло сюрпризов, но риторика регулятора стала мягче.

🗣 Эльвира Набиуллина объяснила необходимость высокой ставки борьбой с инфляцией и рисками падения доходов. По её словам, в прошлом году после замедления в начале года инфляция «снова подняла голову» — и Банк России хочет убедиться, что снижение устойчиво.

📅 Следующее решение по ставке — 25 апреля.

Ожидается, что ставка останется на текущем уровне, но тон выступления ЦБ может стать ещё мягче.

📊 По новым прогнозам самого Центробанка:

Средняя ключевая ставка в 2025 году — 20%

Инфляция к концу года — 7,1%

💬 Что лично для вас — главный сигнал: официальная инфляция или цены в магазине ?

Подборка выпусков облигаций с ежемесячным купоном, но без оферты и амортизации.

⏺️РЖД 1Р-38R

•ISIN: RU000А10AZ60

•Рейтинг: ruААА (Эксперт РА)

•Цена: 103,93%

•Доходность: 18,06%

•Погашение: 02/03/2030

⏺️Селигдар 3Р

•ISIN: RU000А10B933

•Рейтинг: ruA+ (Эксперт РА)

•Цена: 99,6%

•Доходность: 26,16%

•Погашение: 25/09/2027

⏺️Каршеринг Руссия 001Р-05

•ISIN: RU000A10AV31

•Рейтинг: A+ (АКРА)

•Цена: 102,69%

•Доходность: 25,13%

•Погашение: 09/05/2026

⏺️ВсеИнструменты 1Р4

•ISIN: RU000А10AXP8

•Рейтинг: A- (АКРА)

•Цена: 101,78%

•Доходность: 24,9%

•Погашение: 12/08/2026

⏺️ИЭК Холдинг 1Р3

•ISIN: RU000A10B3T6

•Рейтинг: ruA- (Эксперт РА)

•Цена: 102,87%

•Доходность: 23,58%

•Погашение: 08/09/2026

⏺️ГТЛК 2Р-07

•ISIN: RU000A10AU73

•Рейтинг: АА- (АКРА)

•Цена: 103,2%

•Доходность: 23,35%

•Погашение: 04/08/2026

⏺️Селектел 1Р4R

•ISIN: RU000A1089J4

•Рейтинг: ruA+ (Эксперт РА)

•Цена: 94,49%

•Доходность: 22,89%

•Погашение: 02/04/2026